Berkembangnya aplikasi-aplikasi investasi di zaman sekarang telah mendorong literasi finansial di tengah masyarakat. Investasi yang awalnya identik dengan kalangan atas sekarang merambah ke kalangan pedagang, pekerja, bahkan pelajar. Beberapa investasi yang merakyat itu adalah reksa dana pasar uang (RDPU) dan deposito.
Pertumbuhan reksa dana pasar uang dibanding instrumen investasi lain begitu signifikan, yaitu naik hingga 17,7 persen pada tahun 2021. Sementara itu, pertumbuhan deposito naik sedikit di angka 0,3 persen per Oktober 2021 menurut BI (Bank Indonesia).
Mungkin, kamu bertanya-tanya, apa, sih, perbedaan keduanya? Mana pula yang lebih menguntungkan? Yuk, kita bandingkan komponennya satu per satu!
Daftar Isi
1. Definisi Reksa Dana Pasar Uang dan Deposito
Menurut Undang-Undang Pasar Modal Nomor 8 Tahun 1995, Reksa Dana adalah wadah untuk menghimpun dana dari masyarakat pemodal untuk selanjutnya diinvestasikan oleh manajer investasi (MI) dalam portofolio efek.
Jadi, pada instrumen ini, masyarakat tinggal menyerahkan uang kepada perusahaan yang memberikan pelayanan. Masalah ke mana uang akan diinvestasikan, masyarakat juga tak perlu pusing. Sebab, ini sudah menjadi tanggung jawab MI.
Selain itu, instrumen ini memiliki beberapa jenis, salah satunya adalah pasar uang. Untuk tipe ini, MI akan menginvestasikan dana himpunan dalam surat-surat berharga yang jatuh tempo dalam jangka waktu 1 tahun atau kurang. Ini meliputi deposito, surat berharga negara (SBN), obligasi, dan surat berharga lainnya.
Sementara itu, deposito adalah produk penyimpanan uang dari bank di mana penyetoran dana terjadi hanya di awal. Setelah itu, nasabah bank harus menunggu dalam jangka waktu tertentu untuk dapat menarik kembali modal dan keuntungan. Nantinya, terdapat bunga yang akan nasabah dapatkan jika mengikuti produk keuangan ini.
Mau jadi Digital Marketer? Baca panduan lengkap Digital Marketing berikut.
2. Kepastian Keuntungan dan Risiko
Untuk melihat mana yang lebih menguntungkan antara RDPU dan deposito, kita bisa melihat perbandingan risiko dan keuntungan dari keduanya:
a. Perbandingan risiko
Setiap orang tentu ingin melakukan investasi yang menghasilkan keuntungan besar, tapi dengan risiko rendah. Kebetulan, kedua instrumen ini memiliki risiko yang rendah.
Deposito adalah produk keuangan yang memiliki jaminan dari LPS (Lembaga Penjamin Simpanan). Itu artinya, selama uang yang kamu depositkan di bawah Rp2 miliar, kamu akan mendapat jaminan penuh.
Hal ini berguna jika bank tiba-tiba berada dalam masalah atau mengalami gagal bayar. Dananya akan terjamin sepenuhnya. Jika di atas Rp2 miliar, jaminan hanya meng-cover sampai Rp2 miliar.
Sementara itu, risiko reksa dana pasar uang “lebih besar”. Pertama, instrumen ini tidak mendapat jaminan LPS. Instrumen ini murni produk investasi, bukan produk simpanan di mana kita menyimpan di bank. Namun, kamu tidak perlu takut. Selama penjualnya terdaftar di OJK (Otoritas Jasa Keuangan), bakal aman, kok!
Tertarik jadi Data Analyst? Baca panduan lengkap Data Analysis ini.
b. Perbandingan keuntungan
Keduanya dapat memiliki keuntungan yang berubah-ubah, tetapi reksa dana pasar uang lebih mudah berubah. Itu karena dananya secara aktif ditransaksikan oleh MI ke dalam produk-produk surat berharga yang ada di pasar keuangan. Nah, di dalam pasar keuangan, banyak juga yang memperjualbelikan produk-produk tersebut sehingga sewaktu-waktu, harganya bisa lebih rendah atau lebih tinggi.
Walaupun begitu, di antara reksa dana lain, return atau ‘imbal hasil’ RDPU paling jarang minus karena produk targetnya—surat berharga, deposito, dan obligasi perusahaan—cenderung stabil. Alhasil, kenaikan imbal hasil juga tidak terlalu besar. Kendati demikian, karena aktif menjualbelikan produk investasinya, return RDPU cenderung sedikit lebih besar daripada deposito.
Return deposito sangat bergantung pada suku bunga acuan BI, yakni BI 7-Day Repo Rate. Itu artinya, kamu tidak bisa mengekspektasikan nilai imbal hasil akan berubah drastis dalam waktu yang dekat, kecuali terdapat kondisi ekonomi negara yang berubah.
Karena return-nya tidak secara langsung bergantung pada kondisi jual beli pasar keuangan, wajar jika deposito menjanjikan angka persentase yang lebih kecil.
Mau lancar Bahasa Inggris? Baca panduan lengkap bahasa Inggris, TOEFL, IETLS & Beasiswa ini.
3. Fleksibilitas Reksa Dana Pasar Uang vs. Deposito
Fleksibilitas merupakan keunggulan sekaligus topik promosi reksa dana pasar uang. Pertama, masalah jumlah setoran awal. Beberapa perusahaan manajemen reksa dana berani memberikan minimum setoran sebesar Rp10 ribu.
Hal ini tentu memberikan orang keleluasaan untuk sering menyetor, termasuk pelajar sekalipun. Kondisi berbeda terdapat pada deposito di mana modal setorannya biasanya ada di angka jutaan rupiah.
Kedua, masalah likuiditas. Bosan dengan RDPU? Ingin sesuatu yang lebih? Jual saja saat itu juga! Selang waktu 2–3 hari, dana awal beserta imbal hasil sudah berada di rekeningmu. Kalau bosan di deposito, kamu mau tidak mau harus menunggu hingga jangka waktunya berakhir sesuai kesepakatan—bisa 1, 3, 6, hingga 12 bulan.
Namun, kalau benar-benar butuh uang saat itu juga, kamu harus siap terkena penalti atau denda. Penaltinya adalah kamu harus membayar 0,5 persen biaya denda dari dana deposito. Sementara itu, bunga deposito umumnya berada di angka 3,5–5 persen. Jadi, berasa banget, ya?
Tertarik Jadi Software engineering? Baca panduan lengkap Software Engineering di sini.
4. Pengelolaan dan Pemanfaatan Reksa Dana Pasar Uang vs. Deposito
Berbicara seputar pengelolaan, reksa dana pasar uang dan deposito tentu dikelola oleh pihak yang sudah kompeten. Kamu bisa mengecek legalitasnya, seperti apakah bank sudah terdaftar di atau aset perusahaan manajemen berizin OJK. Namun, terdapat beberapa perbedaan mendasar terkait cara mereka mengelola uangmu.
Pada reksa dana pasar uang, dana nasabah secara aktif ditransaksikan dalam surat-surat berharga di pasar keuangan. Ini menjadi seperti trading, tetapi bedanya, kamu menunjuk orang lain untuk melakukannya. SBN pun juga bisa menjadi target belinya. Ini tentu membuat kamu secara tidak langsung membantu negara.
Sebaliknya, deposito memiliki pengelolaan yang berbeda dari trading. Pihak bank akan mengumpulkan uang dalam depositomu untuk selanjutnya menjadi modal berbagai kredit yang bank sediakan. Keuntungan yang kamu dapatkan tentu merupakan beberapa persen hasil dari bunga kredit tersebut, bukan dari aktivitas perdagangan jual dan beli di pasar keuangan.
Meskipun begitu, kamu juga ikut membantu berbagai UMKM dan masyarakat di luar sana yang sedang membutuhkan dana untuk pengembangan usahanya, lo! Keren, kan?
5. Pajak
Pada produk reksa dana pasar uang, pajak sudah menjadi tanggung jawab manajer investasi sehingga ketika melakukan penarikan, dana sudah tidak terkena pengurangan pajak lagi.
Sebaliknya, deposito adalah objek pajak sehingga penghasilan yang kamu dapatkan dari bunga deposito akan dikenakan pajak atas penghasilan (PPh) sebesar 20 persen. Wah, lumayan juga, ya?
Begitulah perbandingan antara deposito dengan reksa dana pasar uang. Buat kamu yang gak mau ribet dan suka kepastian, deposito adalah solusinya. Namun, kalau ingin return yang lebih tinggi dan bisa mengambil dananya kapan saja, kamu wajib pilih reksa dana pasar uang.
Jangan lupa juga untuk selalu cek laman MySkill karena ada banyak bootcamp menarik yang dapat meningkatkan skill-mu. Sebab, skill yang bagus bisa membantumu mendapatkan pekerjaan yang bagus pula. Nah, nantinya, penghasilanmu bisa diinvestasikan, deh, di reksa dana ataupun deposito.
Mari terus belajar dan kembangkan skill di MySkill
Dibuat oleh tim MySkill, startup pengembangan skill dan karir terbesar di Indonesia. MySkill juga mendapatkan penghargaan dari LinkedIn sebagai Top Startup Indonesia pada 2022 dan 2023. Beberapa sumber referensi tulisan di blog MySkill seperti: Kompas, IDN Times, Forbes, Indeed, Semrush, Hubspot, AIHR, Nielsen Norman Group, Xero, Atlassian, Canva, W3, Grammarly dan sebagainya.